رئیس بانکداری سنا از FDIC می‌خواهد که به Tellus، یک فین‌تک مورد حمایت آندریسن هوروویتز رسیدگی کند.

به ما بگو، یک شرکت فین تک تحت حمایت اندرسن هوروویتز که این ادعا که می‌تواند با استفاده از این پول برای تأمین مالی برخی از وام‌های خانه تک‌خانواری ایالات متحده، بازدهی بالاتری را در موجودی پس‌انداز به مردم ارائه دهد، توسط دولت ایالات متحده بررسی می‌شود.

در 2 می، همانطور که برای اولین بار توسط بارون، سناتور آمریکایی شرود براون، رئیس هیئت کمیته بانکداری، مسکن و امور شهری سنا، نامه نوشت به مارتین گرونبرگ، رئیس FDIC که در مورد ادعاهای Tellus ابراز نگرانی کرد. در آن نامه، براون FDIC را تحت فشار قرار داد تا شیوه‌های تجاری Tellus را بررسی کند تا اطمینان حاصل شود که مشتریان در برابر تقلب و سوء استفاده مالی محافظت می‌شوند. او گفت یک مقاله اوایل ماه گذشته توسط بارون “چند پرچم قرمز” برافراشته شد.

قهوه ای هم نوشت به جرومی جانسون، مدیر عامل و مدیر ارشد فناوری Tellus که نگرانی های خود را بیان کرد و اطلاعات بیشتری در مورد شیوه های تجاری آنها درخواست کرد.

مانند اکثر استارتاپ‌های فین‌تک، Tellus در واقع یک بانک نیست، اما در عوض با بانک‌ها برای ارائه خدمات بانکی به مصرف‌کنندگان شریک می‌شود. در حالی که این شرکت در سال 2016 تأسیس شد، تنها سال گذشته پس از جمع آوری 16 میلیون دلار سرمایه اولیه به رهبری آندریسن هوروویتز، از مخفی کاری خارج شد. با توجه به Barron’s (که به نقل از سوابق ثبت شده در شهرستان سانتا کلارا، کالیفرنیا) یکی از شرکای عمومی آندرسن هوروویتز، کانی چان، قبلا با راکی ​​لی، بنیانگذار Tellus ازدواج کرد. او طرح دعوی فسخ/طلاق ازدواج در سال 2021. مشخص نیست که آیا این جفت هنوز ازدواج کرده است یا خیر. همچنین مشخص نیست که کدام شریک از a16z این دور را رهبری کرده است.

مدل کسب و کار Tellus منحصر به فرد و خطرناک است. مالکان خانه‌های موجود را هدف قرار می‌دهد که می‌خواهند بدون فروش خانه‌هایی که در آن زندگی می‌کنند، به خانه‌های بزرگ‌تر ارتقا دهند، که این امر دریافت تأییدیه وام‌ها توسط وام‌دهندگان وام مسکن سنتی را دشوار می‌کند.

نوامبر گذشته، لی به TechCrunch گفت که نرخ بهره Tellus معمولاً 200 واحد پایه بالاتر از وام مسکن منطبق با استاندارد است. به عنوان مثال، در بازار امروز، اگر نرخ وام 7 درصد باشد، Tellus 9 درصد را شارژ می کند – یک حق بیمه، زیرا ادعا می کند به وام گیرندگان آمریکایی برای خانه های تک خانواده «در شهرهای مهم» وام می دهد که در غیر این صورت قادر به وام دادن نیستند. دریافت چنین وام هایی از آنجایی که Tellus از سپرده‌های پس‌انداز مشتریان خرده‌فروش خود برای تامین مالی این وام‌ها با بازدهی بالاتر استفاده می‌کند، Tellus پول خود را از تقسیم سودی که به‌عنوان سود پرداخت می‌کند در مقابل چیزی که از وام گیرندگانش دریافت می‌کند، به دست می‌آورد.

مدل دقیقاً همان چیزی است که براون نگران است. اگر صاحبان خانه در پرداخت این وام ها نکول کنند، پس سپرده های مشتریان در خطر است. هنگامی که TechCrunch در سال گذشته لی را در این مورد بررسی کرد، او ادعا کرد که Tellus از “معیارهای بسیار سختگیرانه پذیره نویسی” استفاده می کند و هنوز هیچ گونه پیش پرداختی ندیده است زیرا اکثر وام گیرندگان آن “بزودی پس از بازپرداخت وام های خود با شرایط مطلوب تری ادامه می دهند.” در گفتگوی قبلی با TechCrunch، لی گفت که Tellus از زمان آغاز به کار خود در سال 2016 بیش از 80 میلیون دلار با میانگین اندازه وام 2 میلیون دلاری وام داده است (بارون اخیراً گزارش داد که این رقم اکنون 100 میلیون دلار است، طبق ردیاب صنعت Attom). لی همچنین گفت که این شرکت برای یافتن وام گیرندگان با کارگزاران وام مسکن شریک می شود و مشتریان خرده فروشی خود را از طریق کانال هایی مانند اینستاگرام، تیک تاک و گوگل پیدا می کند.

براون در نامه خود نوشت: «اگرچه Tellus ادعا می کند که یک بانک نیست، واقعیتی که وب سایت آن بارها به مشتریان یادآوری می کند، من نگران هستم که رویه Tellus در بازاریابی سپرده های با بهره بالا برای تامین وام های املاک ممکن است تصور نادرستی را در مصرف کنندگان ایجاد کند. که پول آنها به اندازه سپرده در یک بانک بیمه شده FDIC امن است. من از FDIC می‌خواهم که نگاه دقیق‌تری به Tellus و عملیات آن بیندازد.” او همچنین خاطرنشان کرد که Tellus بیشتر وام‌های املاک و مستغلات خود را در منطقه خلیج سانفرانسیسکو انجام می‌دهد، منطقه‌ای که ارزش ملک در آن رو به کاهش است.

وی افزود: «اگر وام گیرندگان Tellus وام‌های خود را نکول کنند، این نزول ممکن است خطرات بیشتری را برای سپرده‌گذاران Tellus ایجاد کند.»

براون همچنین خاطرنشان کرد که در حالی که Tellus از همکاری با بانک‌های تحت بیمه FDIC مانند JPMorgan Chase و Wells Fargo حمایت می‌کند، معلوم شد که این روابط «وجود نداشته‌اند». در واقع، زمانی که بارون با هر دو بانک در مورد ادعاهای شرکت در این زمینه صحبت کرد، آنها ابراز تعجب کردند.

این شرکت در بیانیه‌ای به Barron’s گفت: «ولز فارگو رابطه‌ای که در وب‌سایت Tellus توضیح داده شده را ندارد. “ما با Tellus کار می کنیم تا زبان وب سایت آنها را به روز کنیم و نام شرکت خود را حذف کنیم.” ولز فارگو گفت که با توصیف خود به عنوان “شریک بانکی” نیز مخالف است.

جی پی مورگان به بارونز گفت که “رابطه بانکی یا نگهداری با شرکت ندارد.”

Barron’s قطعه تحقیقی خود را در مورد Tellus در 11 آوریل منتشر کرد. در بخش سؤالات متداول وب سایت Tellus، این شرکت یک به روز رسانی را در 26 آوریل منتشر کرد که می گوید: “Tellus یک بانک نیست و حساب های Tellus شما بیمه FDIC نیستند. تمام پول نقد ما در بانک های پیشرو نگهداری می شود که هر یک از اعضای FDIC بیمه شده اند. ما این پول نقد را در بانک‌های مختلف نگهداری می‌کنیم تا اطمینان حاصل کنیم که شما همیشه به پول خود دسترسی دارید، حتی اگر مشکلی در یکی از این بانک‌ها وجود داشته باشد. هنگامی که پول قرض می دهیم، آن پول نقد “مستقر شده” در نظر گرفته می شود. پول نقد مستقر شده به عنوان یک وام عمل می کند، به این معنی که خود یک وام مستغلات است و هیچ بیمه FDIC ندارد. این وام ها اوراق بهادار با پشتوانه رهنی نیستند، زیرا Tellus هیچ گونه اوراق بهاداری با پشتوانه رهنی ندارد.

به طور کلی، وحشت گسترده‌ای در مورد حساب‌هایی که تحت بیمه FDIC نیستند، به وجود آمده است که باعث شد مردم از اواسط ماه مارس میلیاردها دلار را از بانک‌های منطقه برداشت کنند تا از دارایی‌های خود محافظت کنند و بانک سیلیکون ولی و بانک فرست ریپابلیک را تعطیل کنند.

TechCrunch با Tellus و Andreessen Horowitz تماس گرفت که هیچ یک از آنها در زمان انتشار به درخواست‌ها برای اظهار نظر پاسخ نداده بودند. (به روز رسانی 5/5: جرومی جانسون مدیر عامل و مدیر ارشد اجرایی Tellus این بیانیه کتبی را در اختیار TechCrunch قرار داد: “من درخواست اطلاعات را از سناتور براون دریافت کردم. ما همچنین از مقاله بارون که نگرانی سناتور را برانگیخت آگاه هستیم. در حالی که بسیاری از حقایق وجود دارد. در آن مقاله درست است، ما به شدت با تصویر او از کسب و کارمان به عنوان گمراه کننده یا خطرناک مخالفیم. Tellus یک استارتاپ است که در ماموریت بهبود سلامت مالی مصرف کنندگان آمریکایی است. ما از نگرانی سناتور سپاسگزاریم – و به اشتراک می گذاریم. برای رفاه مشتریانمان. من و Tellus به طور کامل با درخواست اطلاعات همکاری خواهیم کرد.)

آیا می خواهید اخبار فین تک بیشتری در صندوق پستی خود داشته باشید؟ ثبت نام اینجا.

یک نکته خبری یا اطلاعات داخلی در مورد موضوعی که به آن پرداختیم دارید؟ ما از اینکه ازت خبر داشته باشیم خوشحال میشویم. می توانید با من در maryann@techcrunch.com تماس بگیرید. یا می توانید برای ما یادداشتی را در tips@techcrunch.com ارسال کنید. خوشحالم که به درخواست های ناشناس احترام می گذاریم.